Raport semestrial S1 2018

RAPORT SEMESTRIAL

PENTRU EXERCITIUL FINANCIAR S1 2018

Data raportului: 30.06.2018

a)       Elemente de bilant

Activul total al Societatii a crescut de la 64,9 milioane RON la 82,2 milioane RON, cu peste 17 milioane RON - o crestere de 27% -  datorata atat cresterii activelor imobilizate, cat si a activelor circulante. Societatea a directionat atat surse proprii cat si capital imprumutat in vederea derularii investitiilor necesare pentru eficientizarea activitatii de productie, deruland proiecte investitionale menite sa creasca atat viteza, cat si capacitatea de productie.

*) Pentru comparabilitatea informatiilor, am prezentat cifrele comparative retratate prin excluderea cecurilor primite si nedepuse la banca din linia de creante la 30 iunie 2017. La 30 iunie 2017, Societatea detinea efecte comerciale neajunse la scadenta in suma de 7.536.545 RON, incluse in raportarea semestriala la 30 iunie 2018 la pozitia IV. Casa  si conturi la banci din bilant, pe baza gradului de lichiditate.

In mod corespunzator, aceste active au fost sustinute cu urmatoarele surse proprii si atrase dupa cum urmeaza :       

Nivelul capitalurilor proprii a crescut de la 29,9 milioane RON la 42,7 milioane RON, pe fondul cresterii rezultatului reportat si a rezultatului exercitiului. In luna aprilie 2018, s-au distribuit dividende in cuantum de 8.500.510 lei.

In contrapartida, nivelul datoriilor pe termen scurt a inregistrat o crestere de la 32,6 milioane RON la 37,1 milioane RON, crestere coroborata cu cea inregistrata in nivelul stocurilor si a investitiilor in imobilizari corporale.

Categoria „Datorii ce trebuie platite intr-o perioada mai mare de 1 an” reflecta utilizarea surselor de finantare externa pe termen lung, anume credit pentru investitii – atat pentru relocarea sediului administrativ, cat si pentru dezvoltarea capacitatilor de productie.

b)       Contul de profit si pierdere

Cifra de afaceri la 30.06.2018 a cunoscut o crestere de 37% fata de aceeasi perioada a anului precedent, datorita cresterii in volum a vanzarilor de bauturi alcoolice, dar si vanzarii apartamentelor dezvoltate in regie proprie.

Managementul Societatii a continuat proiectele demarate inca din anii precedenti care privesc cresterea gradului de eficienta a operatiunilor si a controlului asupra costurilor angajate. Nivelul cheltuielilor de exploatare a crescut cu 7,4 milioane RON, in special pe fondul cresterii cheltuielilor cu personalul de la 3 milioane RON la 4,19 milioane RON, precum si a altor cheltuieli operationale care aproape s-au dublat fata de aceeasi perioada a anului precedent (6,04 milioane RON in 2018 fata de 3,03 milioane in 2017), din cauza cheltuielilor privind activele cedate.

Dividende

Consiliul de Administratie analizeaza periodic nivelul fondurilor disponibile in vederea distribuirii, echilibrand nevoia de finantare a Societatii cu cea de atragere/mentinere a gradului de interes al investitorilor/actionarilor. Avand in vedere nivelul rezultatului reportat, precum si rezultatul net al fiecarui exercitiu financiar, Consiliul de Administratie a propus in fiecare an spre aprobarea Adunarii Generale Ordinare a Actionarilor sume de distribuit.

Societatea a distribuit dividende in fiecare din ultimii trei ani; suma dividendelor pentru distribuire este propusa Adunarii Generale de catre Consiliul de Administratie, luand in calcul o multitudine de factori printre care rezultatul operational al societatii, fluxurile de numerar, planurile de investitii.

Astfel, in prima jumatate a anului 2018, Societatea a distribuit dividende in valoare bruta de 8,5 milioane RON, urmare a Hotararii Adunarii Generale Ordinare a Actionarilor din 24.04.2018.

c)       Cash-flow

Numerarul si echivalentele de numerar din activitatea de investitii au fost valorificate prin investitiile derulate de Societate in noul sediu administrativ si in proiectele de eficientizare a activitatii de productie.

In ceea ce priveste nivelul numerarului rezultat din operatiunile de finantare, acesta este direct corelat cu evolutia cuantumului dividendelor aprobate pentru distribuire si achitate.

Punctul 2. Analiza activitatii societatii

2.1. Factori de risc

Riscul de credit – Societatea desfasoara relatii comerciale numai cu terti recunoscuti, care justifica finantarea pe credit. Politica societatii este ca toti clientii care doresc sa desfasoare relatii comerciale in conditii de creditare fac obiectul procedurilor de verificare. Mai mult decat atat, soldurile de creante sunt monitorizate permanent, avand ca rezultat o expunere nesemnificativa a Societatii la riscul unor creante neincasabile.

Riscul de pret – existent la nivelul materiilor prime utilizate in productie – este adresat prin incheierea unor contracte ferme si existenta furnizorilor alternativi.

Riscul de lichiditate si cash-flow – acesta este practic inexistent, Societatea avand lichiditati semnificativ pozitive, vezi. Punctul 1. c).

2.2 Cheltuieli de capital

In primul semestru al anului 2018, Societatea a efectuat investitii considerabile in 2 obiective majore: modernizarea spatiului de productie, respectiv amenajarea spatiului administrativ.

2.3. Elemente de perspectiva

Factori de incertitudine

Nivelul taxelor si impozitelor, in special cel al accizei, afecteaza puternic piata bauturilor alcoolice; in mod similar,  scaderea pietei si a puterii de cumparare a clientilor carora se adreseaza produsele societatii sunt elemente care pot afecta volumul activitatii desfasurate.

Punctul 3. Schimbari care afecteaza capitalul si administrarea societatii

3.1. Nu este cazul.

3.2. Nu este cazul.

Punctul 4. Tranzactii semnificative

Nu este cazul.

Presedinte Consiliu                                                            Director General                                  Director Financiar

de Administratie                                                                

Albon Vasile                                                                         Dascal Alexandru                                         Ildiko Pacz

Raportul semestrial la 30.06.2018 poate fi vizualizat de persoanele interesate pe website-ul http://www.bvb.ro la simbolul VAC, cat si pe website-ul http://www.prodvinalco.ro/ sectiunea „Actionariat”, precum si la link-ul de mai jos.

Date si informatii suplimentare se pot obtine de la sediul societatii, la tel: 0372-641.910, prin fax: 0372-876.976 sau prin e-mail prodvinalco@prodvinalco.ro.

Prezentare generala

S.C. PRODVINALCO S.A. (“Societatea”) este o societate pe actiuni infiintata in 1991, sediul social fiind inregistrat la adresa Calea Baciului, nr. 2-4, Cluj-Napoca, Romania. Societatea este inregistrata la Registrul Comertului cu numarul J12/68/1991.

Obiectul de activitate al societatii il constituie producerea, imbutelierea si comercializarea bauturilor alcoolice, fiind autorizata ca producator in unitatea pe care o detine in Cluj-Napoca, Calea Baciului nr. 2-4.

Societatea are actiunile listate la Bursa de Valori Bucuresti, categoria AERO – Sistemul alternativ de tranzactionare.

Societatea PRODVINALCO S.A. este incadrata in categoria societatilor comerciale aflate sub incidenta Ordinului Ministrului Finantelor Publice nr. 1802/2014 cu modificarile ulterioare („OMFP 1802/2014”).

SC  PRODVINALCO   SA,  are   obligatia   de  a  depune    situatiile    financiare    semestriale  aprobate   de Consiliul    de  Administratie     la  Ministerul Finantelor Publice, Directia Generala de  Administrare Contribuabili Mijlocii, Cluj-Napoca. Facem precizarea ca situatiile financiare semestriale  nu sunt supuse exercitiului de audit financiar, acesta fiind derulat anual.

Situatiile financiare individuale ale societatii Prodvinalco S.A. au fost intocmite in conformitate cu:

·         Legea contabilitatii 82/1991 (republicata 2009),

·         prevederile Ordinului Ministrului Finantelor Publice nr. 1802/2014 („OMF 1802/2014”) cu modificarile ulterioare,

·         prevederile Ordinului nr. 2531/2018 pentru aprobarea Sistemului de raportare contabila la 30 iunie 2018 a operatorilor economici, precum si pentru modificarea si completarea unor reglementari contabile.

Administratorilor societatii comerciale le revine raspunderea, conform articolului 11, alin.4 din Legea Contabilitatii nr.82/1991, republicata, de a adopta programe proprii prin care sa asigure masurile necesare pentru aplicarea corespunzatoare a acestor reglementari.

In urma analizei situatiilor financiare intocmite la 30 iunie 2018, in conformitate cu prevederile mentionate mai sus, s-a impus o analiza a pozitiei financiare si a performantelor Societatii realizata de membrii Consiliului de Administratie .

Activitatea Societatii pe durata primului semestru din 2018 s-a concretizat in obtinerea urmatorilor indicatori principali:

1)       Cifra de afaceri: 26.664.373 lei

2)       Profit net: 8.011.432 lei

3)       Capitaluri proprii: 42.706.551 lei

4)       Lichiditati: 11.375.217 lei

In cursul acestui semestru nu au avut loc fuziuni sau reorganizari ale societatii.

Rezultate obtinute din activitatea de baza

Principalele grupe de produse realizate au fost:

• tuica si rachiuri naturale,
• bauturi spirtoase,
• alcool rafinat,
• aperitive,
• lichioruri.

Productia fizica la principalele grupe de produse s-a realizat dupa cum urmeaza, comparativ cu semestrul I. 2017:

• in perioada ianuarie - iunie 2018, productia realizata insumeaza 5,39 milioane sticle, fata de 4,27 milioane sticle productie realizata in S1 2017, in crestere cu 1,12 milioane sticle, pe fondul vanzarilor in crestere in anul 2018;

• in mod similar, productia realizata in litri a fost de 3,82 milioane litri fata de 3,18 milioane litri in S1 2017, in crestere cu 640 mii de litri.

In ceea ce priveste piata de desfacere pentru produsele Societatii, aceasta este constituita din toate judetele tarii, Societatea avand la momentul de fata distributie la nivel national.

Societatea are 2 categorii de clienti: distribuitori si lanturile mari de magazine (International Key Account), fara a avea dependinte semnificative fata de un singur client sau grup de clienti.

Pozitia financiara a Societatii la 30 iunie 2018 este reflectata de urmatoarele elemente patrimoniale si surse de finantare ale acestora:

Pe parcursul anului 2018, Societatea a continuat lucrarile de modernizare a cladirilor administrative si a facilitatilor de productie existente.

In mod corespunzator, aceste active au fost sustinute cu urmatoarele surse proprii si atrase dupa cum urmeaza:       

Contul de profit si pierdere aferent S1 2018 se prezinta astfel:           

Societatea nu inregistreaza venituri si cheltuieli extraordinare.

In privinta fluxurilor de numerar, situatia sumara pentru semestrul I. 2018 este redata mai jos:

Pentru anul 2018, Consiliul de Administratie isi propune actiuni care sa conduca in continuare la cresterea eficientei activitatii.

Riscuri financiare

Riscul ratei dobanzii

Expunerea Societatii la riscul modificarilor ratei dobanzii se refera in principal la imprumuturile purtatoare de dobanda variabila pe care Societatea le are pe termen lung. Politica Societatii este de a administra costul dobanzii prin controlarea expunerii si un mix al surselor de finantare.

Riscul variatiilor de curs valutar

Societatea nu are tranzactii si imprumuturi semnificative intr-o alta moneda decat moneda functionala (RON).

Riscul de credit

Societatea desfasoara relatii comerciale numai cu terti recunoscuti, care justifica finantarea pe credit. Politica Societatii este ca toti clientii care doresc sa desfasoare relatii comerciale in conditii de creditare fac obiectul procedurilor de verificare. Soldurile de creante sunt monitorizate permanent, avand ca rezultat o expunere nesemnificativa a Societatii la riscul unor creante neincasabile.

Actionariat si conducere

La data de 30 iunie 2018, conform Registrului Consolidat al Actionarilor s-a inregistrat urmatoarea structura a actionarilor:

La data de 30 iunie 2018 Societatea era condusa de un Consiliu de Administratie avand urmatoarea componenta:

Procesul de evaluare a Consiliului de Administratie urmeaza sa se desfasoare pe parcursul anului 2018.

Conducerea executiva la 30 iunie 2018 era asigurata de urmatoarea echipa:

·         Dascal Alexandru                           Director General

·         Jacota Ciprian                Director General Adjunct

·         Pacz Ildiko                                      Director Financiar

·         Pop Anca                                       Director Tehnic

·         Farcasiu Andreia                            Director Divizia Imobiliare

30 august 2018

Presedintele Consiliului de Administratie

Albon Vasile

DECLARATIE

In conformitate cu  prevederile art.30 din Legea Contabilitatii nr.82/1991

S-au intocmit situatiile financiare semestriale la  30.06.2018. pentru:

SC  PRODVINALCO SA

JUDETUL: CLUJ

ADRESA: Calea Baciului, nr. 2-4, CLUJ-NAPOCA

NUMARUL DIN REGISTRUL COMERTULUI: J12/68/1991

FORMA DE PROPRIETATE: 34 - Societati comerciale pe  actiuni

ACTIVITATEA PREPONDERENTA (COD SI  DENUMIRE CLASA CAEN):

1101 Distilarea, rafinarea si  mixarea  bauturilor alcoolice

COD DE  IDENTIFICARE FISCALA:  RO 199222

Administratorul Societatii, Albon Vasile,  isi  asuma raspunderea pentru intocmirea situatiilor financiare semestriale la 30.06.2018. si  confirma ca:

a)       Politicile contabile utilizate la  intocmirea situatiilor financiare anuale sunt in conformitate cu reglementarile contabile aplicabile.

b)       Situatiile financiare anuale ofera  a imagine fidela a pozitiei financiare, performantei financiare si  a celorlalte informatii referitoare la activitatea desfasurata.

c)  Persoana juridica isi desfasoara  activitatea in conditii de continuitate.

Presedintele Consiliului de Administratie

Albon Vasile