DATE DE IDENTIFICARE RAPORT SI EMITENT
Raportul anual preliminar conform art. 61 din Legea nr. 24/2017
Pentru exercitiul financiar: an 2020
Data raportului: 25 februarie 2021
Denumirea entitatii emitente: Societatea Nationala de Gaze Naturale (SNGN) ROMGAZ SA
Sediul social: Medias. P-ta Constantin I.Motas, nr.4, cod 551130
Numar de telefon/fax: 004-0374-401020 / 004-0269-846901
Codul unic de inregistrare fiscala: RO14056826
Cod LEI: 2549009R7KJ38D9RW354
Numar de ordine in Registrul Comertului: J32/392/2001
Capital social subscris si varsat: 385.422.400 lei
Piata reglementata pe care se tranzactioneaza valorile mobiliare emise: Bursa de Valori Bucuresti (BVB), Bursa de Valori Londra (LSE)
RAPORTUL ANUAL CONSOLIDAT PRELIMINAR
(elaborat pe baza informatiilor financiare consolidate neauditate, intocmite in conformitate cu Standardele Internationale de Raportare Financiara)
PRIVIND ACTIVITATEA ECONOMICO-FINANCIARA A GRUPULUI SNGN „ROMGAZ” SA pentru anul 2020
PREZENTARE GENERALA
SNGN Romgaz SA este producator si furnizor de gaze naturale in Romania, principalele segmente ale activitatii Grupului fiind explorarea, productia de gaze naturale si furnizarea de gaze naturale, inmagazinarea de gaze si producerea de energie electrica.
Rezultate financiare consolidate relevante
(milioane lei, daca nu se specifica altfel)
|
T4 2019
|
T3 2020
|
T4 2020 p*
|
Δ T4 (%)
|
Indicatori principali
|
2019
|
2020 p*
|
Δ ‘20/’19 (%)
|
|
1.289,6
|
725,1
|
1.156,5
|
-10,32
|
Cifra de afaceri (CA)
|
5.080,5
|
4.074,9
|
-19,79
|
|
1.308,4
|
771,3
|
1.129,2
|
-13,70
|
Venituri
|
5.235,4
|
4.133,9
|
-21,04
|
|
1.429,3
|
607,7
|
804,0
|
-43,75
|
Cheltuieli
|
3.961,7
|
2.702,0
|
-31,80
|
|
0,1
|
0,3
|
1,1
|
1.000,0
|
Cota parte din rezultatul asociatilor
|
1,5
|
1,3
|
-13,33
|
|
(120,8)
|
163,8
|
326,4
|
n/a
|
Rezultat brut: profit/(pierdere)
|
1.275,2
|
1.433,2
|
12,39
|
|
25,3
|
22,7
|
13,7
|
-45,85
|
Impozit pe profit
|
185,6
|
178,6
|
-3,77
|
|
(95,5)
|
141,1
|
312,7
|
n/a
|
Rezultat net: profit/(pierdere)
|
1.089,6
|
1.254,6
|
15,14
|
|
(128,8)
|
150,8
|
314,1
|
n/a
|
EBIT
|
1.237,1
|
1.385,4
|
11,99
|
|
634,9
|
315,5
|
355,7
|
-43,98
|
EBITDA
|
2.595,3
|
1.862,7
|
-28,33
|
|
(0,25)
|
0,37
|
0,81
|
n/a
|
Rezultat pe actiune (EPS) (lei)
|
2,83
|
3,26
|
15,14
|
|
-7,4
|
19,46
|
27,04
|
n/a
|
Rata profitului net (% din CA)
|
21,45
|
30,79
|
43,56
|
|
-9,99
|
20,80
|
27,16
|
n/a
|
Rata EBIT (% din CA)
|
24,35
|
34,00
|
39,62
|
|
49,23
|
43,52
|
30,77
|
-37,51
|
Rata EBITDA (% din CA)
|
51,08
|
45,71
|
-10,52
|
|
6.251
|
6.201
|
6.188
|
-1,01
|
Numar de angajati la sfarsitul perioadei
|
6.251
|
6.188
|
-1,01
|
* p - preliminat
Performantele preliminare ale Grupului Romgaz in anul incheiat la 31 decembrie 2020 au fost influentate de factorii de mai jos:
A Productia de gaze naturale estimata pentru anul 2020 a fost de 4.519,7 mil.mc, cu 757,2 mil.mc mai mica decat productia realizata in anul anterior (-14,35%) ca urmare a situatiei speciale generate de pandemia COVID-19 in economia romaneasca; in trimestrul al patrulea (T4) al anului curent se observa o revenire puternica a productiei fata de T3 (crestere estimata de 38,84%), afirmatie confirmata si de nivelul similar al productiei cu cel din T4 al anului precedent (scadere estimata de doar 0,41%). Fata de productia bugetata, productia realizata a fost mai mare cu 4,7%.
A Cifra de afaceri preliminata pentru anul 2020: 4,07 miliarde lei (2019: 5,08 miliarde lei), in scadere cu 19,79% (din punct de vedere cantitativ, cantitatea vanduta de gaze naturale este cu 10,1% mai mica). Pentru T4 2020 se estimeaza o crestere cu 59,5% a cifrei de afaceri comparativ cu T3 mai ales ca urmare a unei cantitati de gaze naturale vandute mai mari cu 86,4%. La nivel de Grup, in activitatea de inmagazinare se observa o crestere cu 13,32% a cifrei de afaceri sustinuta de cresterea cu 92,6% a serviciilor de extractie (+20,7 milioane lei) si cu 6,2% (+16,4 milioane lei) a serviciilor de rezervare de capacitate. Cifra de afaceri din vanzarea de energie electrica a crescut cu 29,9% fata de anul anterior (+43,6 milioane lei) la o productie mai mare cu 58,9%.
A Profit net preliminat pentru anul 2020: 1,25 miliarde lei (2019: profit net 1,09 miliarde lei), in crestere cu 15,14%.
A In T4 am inregistrat un Profit Net estimat de 312,70 milioane lei, in crestere cu 121,6% fata de T3 2020.
A Diminuarea cu 146,0 milioane lei (42,59%) a cheltuielilor cu redeventa petroliera (195,9 milioane lei in 2020, fata de 342,9 milioane lei in 2019), ca urmare a diminuarii pretului de referinta utilizat in calculul acesteia;
A Diminuarea cu 302,0 milioane lei (42,12%) a impozitului asupra veniturilor suplimentare obtinute ca urmare a dereglementarii preturilor din sectorul gazelor naturale, ca urmare a diminuarii pretului de vanzare al gazelor in medie cu 16% si a unei cantitati vandute mai mici cu 10,1%;
A Avand in vedere conditiile actuale de piata, Grupul a considerat ca exista indicii de depreciere a activelor utilizate in productia de gaze naturale. Drept urmare, a fost realizat un test de depreciere a acestor active care nu a dus la inregistrarea de deprecieri suplimentare. In anul 2020 Grupul a inregistrat doar deprecieri pentru active specifice, ca urmare a abandonarii unor sonde care nu au identificat resurse de gaze. Astfel, cheltuielile cu amortizarea si deprecierea neta au scazut cu 880,9 milioane lei (-64,86%) fata de anul precedent.
A In anul 2020 Grupul nu a inregistrat evenimente deosebite in ceea ce priveste incasarea creantelor curente, astfel incat in perioada analizata a inregistrat un castig net din ajustarile cu deprecierea creantelor de 17,6 milioane lei, fata de o pierdere neta de 81,2 milioane lei in anul trecut.
A In anul 2020 Societatea a facut obiectul unei inspectii economico-financiare privind modul de stabilire a dividendelor conform art. 43 din Ordonanta de Urgenta a Guvernului nr. 114/2018. Concluzia acestei inspectii a fost ca Societatea nu a calculat corect nivelul dividendelor acordate si trebuie sa plateasca dividende suplimentare in valoare de 34.852 mii lei, din care dividendele cuvenite actionarului majoritar sunt in valoare de 24.284 mii lei, suma la care se adauga penalitati de intarziere de 938 mii lei. Societatea nu a fost de acord cu concluziile raportului de inspectie, in prezent fiind in curs o actiune in justitie. Contravaloarea dividendelor considerate ca fiind cuvenite actionarului majoritar si penalitatile aferente au fost compensate din oficiu de ANAF cu alte creante ale Societatii fata de ANAF, in fapt Societatea solicitand compensarea creantelor cu alte datorii fiscale neajunse la scadenta. Avand in vedere aceasta compensare, rezultatul consolidat include o cheltuiala de 24.284 mii lei, intrucat nu exista o hotarare a actionarilor pentru acordarea de dividende suplimentare celor aprobate anterior. In ceea ce priveste penalitatile de 938 mii lei, Societatea a obtinut anularea acestora potrivit prevederilor Ordonantei de Urgenta a Guvernului nr. 69/2020.
A Marjele realizate ale profitului net consolidat (30,79%) si EBIT consolidat (34,00%) sunt in crestere puternica fata nivelurile inregistrate in anul 2019 (21,45% si, respectiv, 24,35%), si arata o profitabilitate ridicata a Grupului, chiar daca cifra de afaceri a inregistrat o scadere. Rata EBITDA consolidat (45,71%) este in scadere fata de anul precedent, insa se mentine la un nivel ridicat.
INDICATORI FIZICI
Cantitatile preliminate de gaze naturale extrase, livrate, injectate/extrase in/din depozitele de inmagazinare subterana, gazele utilizate la productia de energie electrica, productia de energie electrica si serviciile de extractie/injectie gaze din/in depozite facturate in perioada analizata sunt prezentate in tabelul de mai jos:
(mil.mc, daca nu se mentioneaza altfel)
|
T4 2019
|
T3
2020
|
T4 2020 p
|
Δ T4 (%)
|
Specificatii
|
2019
|
2020 p
|
Δ ‘20/’19 (%)
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
1.327,3
|
952,1
|
1.321,9
|
-0,4
|
1. Gaz metan extras brut
|
5.276,9
|
4.519,7
|
-14,3
|
|
18,6
|
12,6
|
18,8
|
1,1
|
2. Consum tehnologic
|
78,9
|
63,7
|
-19,3
|
|
1.308,7
|
939,5
|
1.303,1
|
-0,4
|
3. Gaz metan propriu extras net (1.-2.)
|
5.198,0
|
4.456,0
|
-14,3
|
|
52,3
|
88,6
|
11,0
|
-79,0
|
4. Gaze proprii injectate in depozite
|
526
|
225,9
|
-57,1
|
|
57,8
|
-
|
216,9
|
275,3
|
5. Gaze proprii extrase din depozite
|
257,7
|
367,8
|
42,7
|
|
-
|
2,5
|
0,7
|
n/a
|
6. Diferente din PCS-uri
|
-
|
6,3
|
n/a
|
|
1.314,2
|
848,4
|
1.508,3
|
14,8
|
7. Gaz metan din productia proprie livrat (3.-4.+5.-6.)
|
4.929,7
|
4.591,6
|
-6,9
|
|
85,9
|
98,1
|
92,3
|
7,5
|
8. Gaze livrate la CTE Iernut si Cojocna din gaze Romgaz
|
173
|
277,2
|
60,2
|
|
1.228,3
|
750,3
|
1.416,0
|
15,3
|
9. Gaz metan din productia proprie livrat in piata (7.-8.)
|
4.756,7
|
4.314,4
|
-9,3
|
|
30,6
|
19,7
|
19,1
|
-37,6
|
10. Gaz metan din asocieri (Amromco)
|
140,5
|
91,4
|
-34,9
|
|
-
|
-
|
-
|
-
|
11. Achizitii gaze din productia interna (inclusiv dezechilibre)
|
4,4
|
0,4
|
-90,9
|
|
1.258,9
|
770
|
1.435,1
|
14,0
|
12. Gaz metan din productia interna valorificat (9.+10.+11.)
|
4.901,6
|
4.406,2
|
-10,1
|
|
1.344,8
|
868,1
|
1.527,4
|
13,6
|
13. Gaz metan din productia interna livrat (8.+12.)
|
5.074,6
|
4.683,4
|
-7,7
|
|
-
|
-
|
-
|
-
|
14. Gaze din import livrate
|
53
|
-
|
-100,0
|
|
2,5
|
1,8
|
0,3
|
-88,0
|
15. Gaze livrate la Iernut si Cojocna din alte surse (inclusiv dezechilibre)
|
4,5
|
4,7
|
4,4
|
|
1.347,3
|
869,9
|
1.527,7
|
13,4
|
16. Gaz metan total livrat (13.+14.+15.)
|
5.132,1
|
4.688,1
|
-8,7
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
347,1
|
0,3
|
892,5
|
157,1
|
Servicii de extractie gaze din depozite facturate
|
1.271,8
|
1.816,7
|
42,8
|
|
346,1
|
444,5
|
99,6
|
-71,2
|
Servicii de injectie gaze in depozite facturate - reprezinta cantitatile de gaze aferente serviciilor de injectie facturate de catre Filiala.
|
2.620,5
|
1.115,1
|
-57,4
|
|
298,0
|
322,6
|
319,6
|
7,2
|
Productie energie electrica (GWh)
|
590,1
|
937,5
|
58,9
|
INDICATORI ECONOMICO-FINANCIARI
Indicatorii economico-financiari au fost calculati pe baza situatiilor financiare consolidate preliminare, neauditate si pot diferi de rezultatele efective auditate.
Veniturile Grupului provin, in principal, din activitatea de vanzare de gaze naturale, servicii de inmagazinare subterana a gazelor naturale si producerea si vanzarea de energie electrica.
Situatia preliminata a rezultatului global consolidat pentru anul incheiat la 31 decembrie 2020 (neauditata)
(mii lei)
|
T4 2019
|
T3 2020
|
T4 2020 p
|
Δ T4 (%)
|
Descriere
|
2019
|
2020 p
|
Δ ‘20/’19 (%)
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
1.289.626
|
725.059
|
1.156.469
|
-10,33
|
Cifra de afaceri
|
5.080.482
|
4.074.893
|
-19,79
|
|
(5.409)
|
(2.924)
|
(4.935)
|
-8,76
|
Costul marfurilor vandute
|
(107.800)
|
(18.617)
|
-82,73
|
|
8.020
|
12.923
|
12.233
|
52,53
|
Venituri din investitii
|
38.124
|
47.845
|
25,50
|
|
(33.035)
|
850
|
(47.482)
|
43,73
|
Alte castiguri sau pierderi
|
(63.069)
|
(72.221)
|
14,51
|
|
(49.983)
|
4.865
|
10.727
|
n/a
|
(Pierderi)/Castiguri nete din deprecierea creantelor comerciale
|
(81.221)
|
17.551
|
n/a
|
|
1.417
|
27.486
|
(48.168)
|
n/a
|
Variatia stocurilor
|
80.008
|
(16.151)
|
n/a
|
|
(16.183)
|
(13.357)
|
(16.246)
|
0,39
|
Materii prime si consumabile
|
(76.048)
|
(58.282)
|
-23,36
|
|
(763.711)
|
(164.629)
|
(41.530)
|
-94,56
|
Amortizare si depreciere neta
|
(1.358.250)
|
(477.311)
|
-64,86
|
|
(189.047)
|
(184.521)
|
(227.305)
|
20,24
|
Cheltuieli cu personalul
|
(670.408)
|
(767.251)
|
14,45
|
|
(8.015)
|
(4.240)
|
(4.277)
|
-46,64
|
Cheltuieli financiare
|
(24.740)
|
(17.000)
|
-31,29
|
|
(73)
|
(15.634)
|
(117.726)
|
161.168,49
|
Cheltuieli de explorare
|
(24.564)
|
(155.573)
|
533,34
|
|
92
|
328
|
1.121
|
1.118,48
|
Cota parte din rezultatul asociatilor
|
1.474
|
1.324
|
-10,18
|
|
(362.824)
|
(227.830)
|
(354.514)
|
-2,29
|
Alte cheltuieli
|
(1.551.642)
|
(1.151.428)
|
-25,79
|
|
8.306
|
5.420
|
8.000
|
-3,68
|
Alte venituri
|
32.834
|
25.439
|
-22,52
|
|
(120.819)
|
163.796
|
326.367
|
n/a
|
Profit inainte de impozitare
|
1.275.180
|
1.433.218
|
12,39
|
|
25.338
|
(22.691)
|
(13.671)
|
n/a
|
Cheltuiala cu impozitul pe profit
|
(185.557)
|
(178.577)
|
-3,76
|
|
(95.481)
|
141.105
|
312.696
|
n/a
|
Profitul perioadei
|
1.089.623
|
1.254.641
|
15,14
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Alte elemente ale rezultatului global
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Elemente ce nu vor fi reclasificate in rezultat
|
|
|
|
|
27.411
|
-
|
(16.877)
|
n/a
|
Castiguri/(pierderi) actuariale din provizionul pentru beneficiile salariatilor
|
27.411
|
(16.877)
|
n/a
|
|
(4.387)
|
-
|
2.700
|
n/a
|
Impozit pe profit aferent elementelor ce nu vor fi reclasificate in rezultat
|
(4.387)
|
2.700
|
n/a
|
|
23.024
|
-
|
(14.177)
|
n/a
|
Total elemente ce nu vor fi reclasificate in rezultat
|
23.024
|
(14.177)
|
n/a
|
|
23.024
|
-
|
(14.177)
|
n/a
|
Total alte elemente ale rezultatului global, nete de impozit pe profit
|
23.024
|
(14.177)
|
n/a
|
|
(72.457)
|
141.105
|
298.519
|
n/a
|
Rezultatul global al perioadei
|
1.112.647
|
1.240.464
|
11,49
|
Cifra de afaceri
In anul 2020, Romgaz estimeaza o cifra de afaceri consolidata in valoare de 4,1 miliarde lei, comparativ cu 5,1 miliarde lei realizata in anul 2019.
Diminuarea cifrei de afaceri provine din diminuarea cu 24,48% a veniturilor din vanzarea gazelor naturale, atat a celor din productia Romgaz, cat si a celor achizitionate in vederea revanzarii si din asocieri. In schimb, veniturile consolidate din servicii de inmagazinare au crescut cu 13,32% iar cele din vanzarea de energie electrica cu 29,9%.
Structura cifrei de afaceri in perioada analizata este prezentata mai jos:
(mii lei)
|
T4 2019
|
T3 2020
|
T4 2020 p
|
Δ T4
(%)
|
Descriere
|
2019
|
2020 p
|
Δ ‘20/’19 (%)
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
1.034.763
|
532.942
|
917.119
|
-11,37
|
Venituri din gazul vandut – productia interna
|
4.151.626
|
3.226.448
|
-22,28
|
|
27.002
|
14.364
|
12.310
|
-54,41
|
Venituri din gazul vandut – alte aranjamente
|
128.737
|
66.915
|
-48,02
|
|
-
|
-
|
-
|
-
|
Venituri din gazele achizitionate pentru revanzare – import
|
77.867
|
-
|
-100,00
|
|
3.648
|
3.157
|
3.281
|
-10,06
|
Venituri din gazele achizitionate pentru revanzare – productie interna
|
23.368
|
15.545
|
-33,48
|
|
96.617
|
65.153
|
64.523
|
-33,22
|
Venituri din servicii de inmagazinare – rezervare capacitate
|
265.962
|
282.363
|
6,17
|
|
5.991
|
4.810
|
19.136
|
219,41
|
Venituri din servicii de inmagazinare – extractie
|
22.410
|
43.151
|
92,55
|
|
5.967
|
14.080
|
11.469
|
92,21
|
Venituri din servicii de inmagazinare – injectie
|
42.418
|
49.343
|
16,33
|
|
61.733
|
55.827
|
75.022
|
21,53
|
Venituri din energie electrica
|
145.714
|
189.289
|
29,90
|
|
47.058
|
29.189
|
47.216
|
0,34
|
Venituri din servicii
|
184.564
|
175.877
|
-4,71
|
|
4.862
|
3.603
|
4.474
|
-7,98
|
Venituri din vanzarea de bunuri
|
30.243
|
18.192
|
-39,85
|
|
1.985
|
1.934
|
1.919
|
-3,32
|
Alte venituri
|
7.573
|
7.770
|
2,60
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
1.289.626
|
725.059
|
1.156.469
|
-10,33
|
Total cifra de afaceri
|
5.080.482
|
4.074.893
|
-19,79
|
Tarifele de inmagazinare in perioadele analizate au fost:
- Ciclul de inmagazinare 1 aprilie 2019 – 31 martie 2020:
o Tarif rezervare capacitate: 9,98 lei/MWh/ciclu anual;
o Tarif injectie: 1,90 lei/MWh;
o Tarif extractie: 1,61 lei/MWh.
- Ciclul de inmagazinare 1 aprilie 2020 – 31 martie 2021:
o Tarif rezervare capacitate: 7,58 lei/MWh/ciclu anual (scadere cu 24,05%);
o Tarif injectie: 3,67 lei/MWh (crestere cu 93,16%);
o Tarif extractie: 2,03 lei/MWh (crestere cu 26,09%).
Facem mentiunea ca veniturile consolidate din inmagazinare includ veniturile din servicii facturate de Romgaz; veniturile neconsolidate din inmagazinare au scazut cu 3,87% fata de anul 2019.
Din punctul de vedere al volumelor, fata de anul 2019, Grupul estimeaza ca in 2020:
- a vandut cu 10,1% mai putine gaze naturale;
- a prestat servicii de extractie gaze din depozite cu 42,8% mai mari, servicii de injectie gaze in depozite cu 57,4% mai mici;
- a produs cu 58,9% mai multa energie electrica.
Costul marfurilor vandute
In anul 2020, costul marfurilor vandute a scazut cu 82,73% fata de anul anterior, in principal ca urmare a faptului ca nu s-au mai achizitionat gaze din import in vederea revanzarii in cursul anului 2020.
Alte castiguri sau pierderi
Cea mai mare parte a altor castiguri sau pierderi este reprezentata de pierderea neta din casarea activelor imobilizate (65,7 milioane lei) reprezentand in principal sonde abandonate ca urmare a faptului ca nu au fost identificate resurse de gaze in urma forajului; efectul acestor pierderi este anulat de reluarea la venituri a ajustarilor de depreciere inregistrate anterior de Grup pentru aceste active.
Pierderi/castiguri nete din deprecierea creantelor comerciale
Grupul calculeaza deprecierea creantelor comerciale in functie de riscul de neincasare a acestora. In anul 2020, Grupul a inregistrat un castig net din deprecierea creantelor de 17,6 milioane lei. Ca urmare a incasarii creantelor curente de la unul dintre clientii aflati in insolventa, a fost redus riscul de neincasare avut in vedere la finalul anului 2019, ceea ce a dus la diminuarea ajustarii de depreciere inregistrate pentru acest client.
Variatia stocurilor
In cursul anului 2020 cantitatea de gaze extrasa din depozite a fost mai mare decat cantitatea injectata in depozite, generand astfel o variatie a stocurilor nefavorabila (pierdere), spre deosebire de anul 2019 cand cantitatea injectata a fost mai mare decat cea extrasa ceea ce a generat o variatie a stocurilor favorabila (castig). Cantitatea de gaze injectata de Societate in depozite in 2020 fata de 2019 a scazut cu 57,1%, in timp ce cantitatea extrasa a crescut cu 42,7%.
Materii prime si consumabile
Diminuarea cheltuielii cu materiile prime si consumabile se datoreaza in principal unui consum tehnologic mai mic cu 19,3% din punct de vedere cantitativ (-40,1% ca valoare) si a diminuarii cheltuielilor cu combustibilul cu 31,5% in cursul anului 2020 fata de anul 2019.
Amortizare si depreciere neta
Cheltuielile cu amortizarea si deprecierea au scazut cu 64,86% ca urmare a reducerii cheltuielilor cu amortizarea cu 13,9% si a pierderilor nete din deprecierea activelor imobilizate cu 96,54%.
Avand in vedere conditiile actuale de piata, Grupul a considerat ca exista indicii de depreciere a activelor utilizate in productia de gaze naturale. Drept urmare, a fost realizat un test de depreciere a acestor active care nu a dus la inregistrarea de deprecieri suplimentare. In anul 2020 Grupul a inregistrat doar deprecieri pentru active specifice, ca urmare a abandonarii unor sonde care nu au identificat resurse de gaze.
Cheltuieli de explorare
Cheltuielile de explorare inregistrate in anul 2020 in valoare de 155,57 milioane lei sunt in crestere cu 533,37% fata de anul trecut.
Cheltuielile cu explorarea (prospectiuni seismice) au crescut cu 23,4 milioane lei.
Cheltuielile de explorare includ si costul sondelor de explorare casate. In anul 2020 costul acestor investitii casate a fost de 130,7 milioane lei, comparativ cu 23,1 milioane lei in anul 2019. Aceste costuri sunt anulate in cea mai mare parte de veniturile nete din ajustarile pentru depreciere.
Alte cheltuieli
Alte cheltuieli au inregistrat o scadere cu 25,79% in anul 2020 fata de anul 2019. Diminuarea de 400,21 milioane lei se datoreaza in principal scaderii cheltuielilor cu impozitul pe veniturile suplimentare si a cheltuielilor cu redeventa.
Alte cheltuieli includ cheltuieli nete cu provizioanele de 84,0 milioane lei in anul 2020, fata de un venit net de 57,2 milioane lei in anul 2019. Cele mai semnificative cheltuieli cu provizioanele se refera la:
- consumul de certificate CO2 din cursul anului care urmeaza a fi achizitionate in anul 2021 (cheltuiala neta de 57,8 milioane lei, influentata de reluarea la venituri in anul 2020 a provizionului constituit in acest scop la finalul anului 2019);
- cresterea provizionului de dezafectare a sondelor (cheltuiala neta de 24,3 milioane lei) ca urmare a diminuarii ratei de actualizare utilizate in calculul acestui provizion (de la 4,41% in 2019, la 2,97% in 2020); aceasta rata se bazeaza pe rata de dobanda la titlurile de stat pe 10 ani.
Alte venituri
Alte venituri au scazut cu 22,52% in anul incheiat la 31 decembrie 2020 fata de aceeasi perioada a anului 2019 datorita scaderii veniturilor din penalitati inregistrate pentru sume neincasate conform termenelor contractuale sau din nerespectarea de catre furnizori a termenelor de prestare.
Situatia preliminata a pozitiei financiare consolidate la 31 decembrie 2020 (neauditata)
(mii lei)
|
INDICATOR
|
31 decembrie 2019
|
31 decembrie 2020
|
Δ ‘20/’19 (%)
|
|
|
|
|
|
|
ACTIVE
|
|
|
|
|
Active imobilizate
|
|
|
|
|
Imobilizari corporale
|
5.543.177
|
5.613.122
|
1,26
|
|
Alte imobilizari necorporale
|
9.164
|
14.774
|
61,22
|
|
Investitii in asociati
|
24.772
|
26.096
|
5,34
|
|
Creante privind impozitul amanat
|
230.947
|
275.328
|
19,22
|
|
Alte investitii financiare
|
5.388
|
5.378
|
-0,19
|
|
Active privind drepturile de utilizare
|
8.590
|
7.915
|
-7,86
|
|
Total active imobilizate
|
5.822.038
|
5.942.613
|
2,07
|
|
Active circulante
|
|
|
|
|
Stocuri
|
311.013
|
244.563
|
-21,37
|
|
Creante comerciale si alte creante
|
638.158
|
592.875
|
-7,10
|
|
Costul obtinerii de contracte cu clientii
|
312
|
651
|
108,65
|
|
Alte active financiare
|
1.075.224
|
1.995.523
|
85,59
|
|
Alte active
|
42.485
|
68.023
|
60,11
|
|
Numerar si echivalente de numerar
|
363.943
|
416.913
|
14,55
|
|
Total active circulante
|
2.431.135
|
3.318.548
|
36,50
|
|
TOTAL ACTIVE
|
8.253.173
|
9.261.161
|
12,21
|
|
CAPITALURI SI DATORII
|
|
|
|
|
Capitaluri
|
|
|
|
|
Capital emis
|
385.422
|
385.422
|
0,00
|
|
Rezerve
|
1.587.409
|
2.251.909
|
41,86
|
|
Rezultat reportat
|
5.201.222
|
5.156.656
|
-0,86
|
|
Total capitaluri
|
7.174.053
|
7.793.987
|
8,64
|
|
Datorii pe termen lung
|
|
|
|
|
Provizioane pentru beneficii acordate la pensionare
|
114.876
|
128.690
|
12,03
|
|
Venituri in avans
|
21.244
|
136.308
|
541,63
|
|
Datorii cu leasing
|
8.285
|
7.845
|
-5,31
|
|
Provizioane
|
366.393
|
538.931
|
47,09
|
|
Total datorii termen lung
|
510.798
|
811.774
|
58,92
|
|
Datorii pe termen scurt
|
|
|
|
|
Datorii comerciale si alte datorii
|
109.910
|
89.132
|
-18,90
|
|
Datorii privind contractele cu clientii
|
42.705
|
81.318
|
90,42
|
|
Datorii cu impozitul pe profit curent
|
64.342
|
59.804
|
-7,05
|
|
Venituri in avans
|
3.729
|
10.899
|
192,28
|
|
Provizioane
|
82.701
|
149.699
|
81,01
|
|
Datorii cu leasing
|
694
|
767
|
10,52
|
|
Alte datorii
|
264.241
|
263.781
|
-0,17
|
|
Total datorii pe termen scurt
|
568.322
|
655.400
|
15,32
|
|
TOTAL DATORII
|
1.079.120
|
1.467.174
|
35,96
|
|
TOTAL CAPITALURI SI DATORII
|
8.253.173
|
9.261.161
|
12,21
|
ACTIVE IMOBILIZATE
Totalul activelor imobilizate a crescut cu 2,07% la sfarsitul anului 2020 fata de sfarsitul anului 2019, cu 120,58 milioane lei, de la 5.822,04 milioane lei la 31 decembrie 2019 la 5.942,61 milioane lei la 31 decembrie 2020.
In 2020, Grupul a realizat investitii in valoare de 637,25 milioane lei, reprezentand 71,19% din nivelul bugetat.
Din cresterea neta a imobilizarilor corporale de 69,95 milioane lei, 136,04 milioane lei provine din cresterea provizionului de dezafectare a sondelor la finalul duratei de viata. Asa cum am mentionat mai sus, majorarea provizionului de dezafectare este cauzata de scaderea ratei dobanzii la titlurile de stat pe 10 ani, aceasta rata fiind utilizata ca rata de actualizare in calculul provizionului.
Investitiile in asociati sunt contabilizate in situatiile financiare consolidate prin metoda punerii in echivalenta care presupune ca investitia este initial recunoscuta la cost si ajustata ulterior in functie de modificarile postachizitie in cota-parte a Grupului din activele nete ale asociatului in care s-a investit. Profitul sau pierderea Grupului include cota sa din profitul sau pierderea asociatului.
Creante privind impozitul pe profit amanat
Impozitul pe profit amanat are la baza diferentele temporare intre valoarea contabila si valoarea fiscala a elementelor bilantiere. Aceste diferente temporare pot fi impozabile, ceea ce inseamna ca vor avea ca rezultat valori impozabile la determinarea rezultatului impozabil al perioadelor viitoare, sau deductibile, ce vor avea ca rezultat valori care sunt deductibile la determinarea rezultatului impozabil al perioadelor viitoare.
Majorarea creantei este generata in special de cresterea provizionului de dezafectare (cresterea creantei datorata acestui provizion este de 28,28 milioane lei) si de intrarea in faliment a unuia dintre clientii Grupului (cresterea creantei datorata acestui eveniment – 36,2 milioane lei).
ACTIVE CIRCULANTE
Activele circulante au crescut cu 887,4 milioane lei la data de 31 decembrie 2020, datorita majorarii numerarului, echivalentelor de numerar si altor active financiare cu 973,3 milioane lei; aceasta crestere se datoreaza unui volum mai mic al investitiilor fata de anul precedent, reducerii cheltuielilor in anul curent si unui nivel mai mic al dividendelor platite actionarilor.
Stocuri
Stocurile au scazut la sfarsitul anului 2020 fata de 31 decembrie 2019 cu 21,37% ca urmare a scaderii stocului de gaze in depozite (au fost extrase din depozit 367,8 milioane mc de gaze, in timp ce au fost injectate doar 225,9 milioane mc de gaze).
Creante comerciale si alte creante
Creantele comerciale au scazut in anul 2020 fata de 31 decembrie 2019 cu 7,10% ca urmare a unor preturi mai mici practicate la finalul anului 2020 fata de finalul anului 2019.
DATORII PE TERMEN LUNG
Datoriile pe termen lung au inregistrat la sfarsitul anului 2020 o crestere de 58,92% fata de 31 decembrie 2019, in principal datorita cresterii provizionului de dezafectare a sondelor de exploatare cu 45,99% (176,7 milioane lei, din care 4,2 milioane lei reprezinta portiunea pe termen scurt) si incasarii unei transe de 115,0 milioane lei din fondurile alocate noii centrale de la Iernut prin Planul National de Investitii (PNI) – sumele primite din PNI reprezinta subventii pentru investitii, urmand a fi transferate la venituri pe masura amortizarii centralei.
DATORII PE TERMEN SCURT
Datoriile pe termen scurt au crescut cu 87,08 milioane lei, de la 568,32 milioane lei, cat se inregistrau la 31 decembrie 2019, la 655,40 milioane lei la sfarsitul anului 2020.
Datorii comerciale si alte datorii
Datoriile comerciale s-au diminuat fata de 31 decembrie 2019 cu 18,90% datorita reducerii datoriilor fata de furnizorii de investitii (-25,6 milioane lei) ca urmare a unui nivel mai redus al investitiilor realizate in anul 2020.
Datorii privind contractele cu clientii
Aceste datorii reprezinta avansurile incasate de la clienti la 31 decembrie 2020 pentru livrari ce urmeaza a avea loc in anul 2021.
Alte datorii
Alte datorii au inregistrat o scadere nesemnificativa fata de 31 decembrie 2019, de 0,17%. Cea mai mare parte a acestor datorii este reprezentata de datorii catre bugetul statului ce au termen de plata in luna ianuarie 2021 conform legislatiei in vigoare si datorii catre salariati.
Provizioane
La 31 decembrie 2020, provizioanele pe termen scurt au inregistrat o crestere de 81,01% fata de 31 decembrie 2019. Aceasta crestere s-a datorat in principal provizionului constituit pentru plata certificatelor de emisii gaze cu efect de sera (81,2 milioane lei la 31 decembrie 2020, echivalentul a 525.067 certificate, fata de 23,4 milioane lei la 31 decembrie 2019, echivalentul a 181.277 certificate).
CAPITALURI SI REZERVE
Capitalurile proprii ale Grupului au crescut cu 8,8%. Modificarile in capitalurile proprii din anul 2020, respectiv, anul 2019 sunt prezentate mai jos:
(mii lei)
|
Descriere
|
Capital social
|
Rezerva legala
|
Alte rezerve
|
Rezultat reportat
|
Total
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Sold la 1 ianuarie 2020
|
385.422
|
79.921
|
1.507.488
|
5.201.222
|
7.174.053
|
|
Distribuire dividende
|
-
|
-
|
-
|
(620.530)
|
(620.530)
|
|
Majorare rezerve legale
|
-
|
3.616
|
-
|
(3.616)
|
-
|
|
Alocare la alte rezerve
|
-
|
-
|
598.840
|
(598.840)
|
-
|
|
Rezultatul anului
|
-
|
-
|
-
|
1.254.641
|
1.254.641
|
|
Rezerve din profit reinvestit
|
-
|
-
|
62.044
|
(62.044)
|
-
|
|
Alte elemente ale rezultatului global
|
-
|
-
|
-
|
(14.177)
|
(14.177)
|
|
Sold la 31 decembrie 2020
|
385.422
|
83.537
|
2.168.372
|
5.156.656
|
7.793.987
|
(mii lei)
|
Descriere
|
Capital social
|
Rezerva legala
|
Alte rezerve
|
Rezultat reportat
|
Total
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Sold la 1 ianuarie 2019
|
385.422
|
77.487
|
1.747.512
|
5.458.196
|
7.668.617
|
|
Distribuire dividende
|
-
|
-
|
(362.297)
|
(1.244.914)
|
(1.607.211)
|
|
Majorare rezerve legale
|
-
|
2.434
|
-
|
(2.434)
|
-
|
|
Alocare la alte rezerve
|
-
|
-
|
106.265
|
(106.265)
|
-
|
|
Rezultatul anului
|
-
|
-
|
-
|
1.089.623
|
1.089.623
|
|
Rezerve din profit reinvestit
|
-
|
-
|
16.008
|
(16.008)
|
-
|
|
Alte elemente ale rezultatului global
|
-
|
-
|
-
|
23.024
|
23.024
|
|
Sold la 31 decembrie 2019
|
385.422
|
79.921
|
1.507.488
|
5.201.222
|
7.174.053
|
Situatia preliminata a fluxurilor de trezorerie consolidate pentru anul incheiat la 31 decembrie 2020 (neauditata)
Fluxurile de trezorerie consolidate inregistrate in perioada ianuarie - decembrie 2020 si, respectiv, in perioada similara a anului 2019 se prezinta astfel:
(mii lei)
|
INDICATOR
|
2019
|
2020 p
|
Δ ‘20/’19 (%)
|
|
|
|
|
|
|
Fluxuri de numerar din activitati operationale
|
|
|
|
|
Profitul net aferent anului
|
1.089.623
|
1,254,641
|
15.14
|
|
Ajustari pentru:
|
|
|
|
|
Cheltuieli cu impozitul pe profit
|
185.557
|
178.577
|
-3,76
|
|
Cota parte din rezultatul asociatilor
|
(1.474)
|
(1.324)
|
-10,18
|
|
Cheltuieli cu dobanzile
|
543
|
590
|
8,66
|
|
Efectul trecerii timpului asupra provizionului de dezafectare
|
24.197
|
16.407
|
-32,19
|
|
Venituri cu dobanzile
|
(38.124)
|
(47.845)
|
25,50
|
|
Pierderi din cedarea activelor imobilizate
|
68.046
|
65.694
|
-3,46
|
|
Variatia provizionului cu dezafectarea recunoscuta in rezultatul perioadei, cu exceptia efectului trecerii timpului
|
(51.760)
|
24.273
|
n/a
|
|
Variatia altor provizioane
|
(5.402)
|
59.751
|
n/a
|
|
Cheltuieli cu deprecierea activelor de explorare
|
208.350
|
(32.134)
|
n/a
|
|
Pierderi din proiecte de explorare
|
23.051
|
130.665
|
466,85
|
|
Deprecierea neta a activelor imobilizate
|
628.943
|
61.075
|
-90,29
|
|
Cheltuieli cu amortizarea
|
520.957
|
448.370
|
-13,93
|
|
Amortizarea costului contractelor
|
651
|
795
|
22,12
|
|
(Castiguri)/Pierderi din investitii financiare evaluate la valoarea justa prin profit sau pierdere
|
4.424
|
10
|
-99,77
|
|
Pierderi/(castiguri) din creante comerciale si alte creante
|
67.297
|
(19.700)
|
n/a
|
|
Alte castiguri si pierderi leasing
|
(52)
|
-
|
n/a
|
|
Deprecierea neta a stocurilor
|
5.125
|
8.427
|
64,43
|
|
Venituri din datorii prescrise
|
(89)
|
(368)
|
313,48
|
|
Venituri din subventii
|
(81)
|
(7)
|
-91,36
|
|
Numerar generat din activitati operationale inainte de variatia capitalului circulant
|
2.729.782
|
2.147.897
|
-21,32
|
|
Variatia capitalului circulant
|
|
|
|
|
(Crestere)/Descrestere valoare stocuri
|
(38.428)
|
58.516
|
n/a
|
|
(Crestere)/Descrestere creante comerciale si alte creante
|
116.143
|
38.311
|
-67,01
|
|
Crestere/(Descrestere) datorii comerciale si alte datorii
|
(78.115)
|
17.600
|
n/a
|
|
Numerar generat din activitati operationale
|
2.729.382
|
2.262.324
|
-17,11
|
|
Impozit pe profit platit
|
(297.059)
|
(224.796)
|
-24,33
|
|
Numerar net generat din activitati operationale
|
2.432.323
|
2.037.528
|
-16,23
|
|
Fluxuri de numerar din activitati de investitii
|
|
|
|
|
Constituire depozite bancare si achizitie
titluri de stat
|
(2.591.658)
|
(2.964.757)
|
14,40
|
|
Depozite bancare si titluri de stat ajunse la
scadenta
|
2.387.686
|
2.060.925
|
-13,69
|
|
Dobanzi incasate
|
43.470
|
38.601
|
-11,20
|
|
Venituri din vanzarea activelor imobilizate
|
1.305
|
1.733
|
32,80
|
|
Plati pentru achizitia de active imobilizate
|
(694.349)
|
(547.979)
|
-21,08
|
|
Plati pentru achizitia de active de explorare
|
(173.563)
|
(66.516)
|
-61,68
|
|
Numerar net utilizat in activitati de investitii
|
(1.027.109)
|
(1.477.993)
|
43,90
|
|
Fluxuri de numerar din activitati de finantare
|
|
|
|
|
Dividendele platite
|
(1.607.246)
|
(620.346)
|
-61,40
|
|
Subventii primite
|
-
|
115.027
|
n/a
|
|
Subventii rambursate
|
-
|
(50)
|
n/a
|
|
Plati pentru datoriile din leasing
|
(861)
|
(1.196)
|
38,91
|
|
Numerar net utilizat in activitati de finantare
|
(1.608.107)
|
(506.565)
|
-68,50
|
|
Crestere/(Descrestere) neta de numerar si echivalente de numerar
|
(202.893)
|
52.970
|
n/a
|
|
Numerar si echivalente de numerar la inceputul anului
|
566.836
|
363.943
|
-35,79
|
|
Numerar si echivalente de numerar la finalul anului
|
363.943
|
416.913
|
14,55
|
|
DIRECTOR GENERAL
|
DIRECTOR ECONOMIC
|
|
Aristotel Marius JUDE
|
Razvan POPESCU
|