BVC 2025

Catre: Bursa de Valori Bucuresti S.A.

         Autoritatea de Supraveghere Financiara

RAPORT CURENT 12/2025

Intocmit in conformitate cu Legea nr. 24/2017 privind emitentii de instrumente financiare si operatiuni de piata, Regulamentul ASF nr. 5/2018 privind emitentii de instrumente financiare si operatiuni de piata si/sau Codul Bursei de Valori Bucuresti

Evenimente importante de raportat: Estimare buget venituri si cheltuieli 2025

Conducerea ROCA Industry HOLDINGROCK1 S.A. (denumita in continuare „ROCA industry” sau „Compania”) informeaza piata despre disponibilitatea Bugetului Consolidat de Venituri si Cheltuieli si a Bugetului Individual de Venituri si Cheltuieli pentru anul 2025. Ambele bugete au fost avizate de Consiliul de Administratie al Companiei in cadrul sedintei din data de 28 februarie 2025 si vor fi supuse aprobarii Adunarii Generale Ordinare a Actionarilor, care va avea loc in data de 29 aprilie 2025.

Pentru anul 2025, ROCA Industry isi propune sa atinga o cifra de afaceri consolidata de 716,2 mil. RON, reprezentand o crestere de 20% fata de rezultatul din 2024, cu un profit net estimat de 5,6 mil. RON. Holdingul va continua procesul de digitalizare si retehnologizare prin investitii semnificative in echipamente, cu un buget total de CAPEX de peste 54 mil. RON distribuit intre cele cinci companii principale.

Buget Consolidat De Venituri si Cheltuieli 2025 ROCA INDUSTRY HOLDINGROCK1

Nota - Datele prezentate tin cont de detinerea pe care ROCA Industry o are in fiecare societate, precum si de bugetele individuale ale acestor companii. Acesti indicatori sunt estimati in conformitate cu Standardele Internationale de Raportare Financiara (IFRS) adoptate de Uniunea Europeana, cu modificarile ulterioare.

La momentul prezentului raport, ROCA Industry opereaza si implementeaza strategia de business prin intermediul filialelor sale detinute direct sau indirect: BICO INDUSTRIES, EVOLOR, TERRA IMPEX, VELTADOORS, DIAL, IRANGA si ELECTROPLAST.

Misiunea ROCA Industry este de a contribui la reindustrializarea Romaniei, prin adaugarea in Holding a mai multor companii din domeniul materialelor de constructii (8-10 companii), de dimensiuni medii, care nu au acces la piata de capital sau la investitori institutionali pentru a finanta dezvoltarea. Astfel, printr-un proces transformational structurat, ROCA Industry are ca obiectiv sa contribuie la eficientizarea si la imbunatatirea performantelor acestora, tintind catre pozitii de lideri regionali pentru companiile din portofoliu. a caror valoare isi propune sa o creasca in timp prin aplicarea corecta si coerenta a strategiilor de afaceri potrivite pentru fiecare in parte.

Majorarea cifrei de afaceri cu 20% fata de rezultatul consolidat al anului 2024, pana la nivelul de 716,2 mil. RON are la baza extinderea canalelor de distributie, o majorare a cantitatilor vandute, dar si preluarea integrala in situatiile consolidate a companiilor intrate in cadrul holdingului pe parcursul anului 2024 (performanta Workshop Doors a fost incorporata in situatiile financiare aferente anului 2024 incepand cu luna februarie si ulterior a fuzionat cu EED).

Costurile directe cuprind toate cheltuielile implicate in procesul de productie al filialelor (e.g. costurile cu materia prima, variatia stocurilor, cheltuielile cu marfurile, cu personalul, etc), iar costurile indirecte includ si cheltuielile holdingului.

EBITDA este erodata de amortizarea imobilizarilor filialelor, amortizarea marcilor si relatiilor cu clientii, identificate in urma combinarilor de intreprinderi, rezultatul financiar negativ (reprezentand in principal dobanzi bancare) si impozitul pe profit. Astfel, ROCA Industry isi propune realizarea unui profit net consolidat de 5,6 mil. RON in anul 2025.

Este important de precizat faptul ca datele prezentate mai sus nu includ tranzactii noi in care va fi implicat holdingul pe parcursul anului 2025, daca va fi cazul. In acest moment ROCA Industry nu are o imagine de ansamblu asupra acestor tranzactii, insa managementul companiei va tine piata informata prin intermediul rapoartelor curente si/sau financiare de indata ce va detine informatii suplimentare in acest sens.

Principalii indicatori cheie estimati pentru companiile din Grupul ROCA Industry sunt detaliati in tabelul de mai jos. Mentionam faptul ca, spre deosebire de indicatorii consolidati, pregatiti in conformitate cu Standardele Internationale de Raportare Financiara, indicatorii individuali sunt prezentati in conformitate cu Ordinul Ministrului Finantelor Publice nr. 1802/2014 cu modificarile ulterioare, reglementari contabile diferite fata de cele care au stat la baza pregatirii indicatorilor consolidati din tabelul anterior.

Filialele ROCA Industry isi continua procesul de retehnologizare si investitii in echipamente care o sa asigure dezvoltarea pe termen mediu si lung:

Ø Evolor – isi propune in anul 2025 o cifra de afaceri in crestere cu 16% fata de anul 2024 (8% vs buget 2024), aceasta la randul ei fiind la un nivel cu 6% peste cel aferent anului 2023. Principalele linii strategice ale Evolor luate in considerare in bugetul pentru anul 2025 sunt: lansarea de produse noi, maximizarea canalelor actuale si identificare unor noi canale de vanzari, inclusiv canalul de export. La nivelul EBITDA compania isi propune un avans de 26% versus anul precedent, cu o marja de 12%, pe fondul continuarii procesului de eficientizare operationala, dar si ca urmare a investitiilor realizat in cursul anului 2024. Cu toate acestea, deprecierea, amortizarea si costurile financiare, estimate in continuare la un nivel ridicat, vor conduce la un rezultat net imbunatatit fata de 2024, dar care va ramane in zona negativa.

Ø Bico (la nivel consolidat, incluzand Terra si Iranga) – isi propune in anul 2025 o cifra de afaceri in crestere cu 22% fata de anului 2024 (20% vs buget 2024), considerand principalele sale linii strategice: consolidarea relatiilor si a proceselor interne in cadrul Grupului Bico, lansarea de produse noi, maximizarea canalelor actuale de distributie si identificare unor noi canale de vanzari, in special pe zona de export care a crescut semnificativ in 2024, reprezentand 64% din vanzari. Focusul anului 2025 se va indrepta spre optimizari operationale, vanzari mai mari (cantitativ/valoric), dar si dezvoltarea unor produse noi pe liniile de business cele mai profitabile, continuand rezultatele pozitive obtinute in 2024, consolidand pozitia pe pietele externe si creand sinergii intre companiile din grup. In plus, se vor intensifica eforturile de digitalizare si eficientizare a proceselor interne, pentru a sustine cresterea planificata si a imbunatati marjele de profit.

Ø Veltadoors isi propune in anul 2025 o cifra de afaceri cu 16% mai mare fata de nivelul inregistrat in anul 2024 (comparatia avand in vedere cifra de afaceri cumulata dintre EED si Workshop, care au fuzionat la finalul anului trecut). Estimarile se bazeaza pe principalele linii strategice, inclusiv lansarea de produse noi, maximizarea canalelor actuale de distributie si explorarea unor noi canale de vanzari, precum si valorificarea sinergiilor rezultate in urma fuziunii. La nivel de EBITDA, managementul estimeaza ca volumele de vanzari mai mari (cantitativ si valoric), alaturi de eficientizarea operationala, vor genera o marja de aproximativ 19%. Totusi, aceasta va fi influentata de cheltuieli de depreciere si amortizare, precum si de cheltuieli financiare. Cu toate acestea, Veltadoors anticipeaza continuarea raportarii unui profit net, reflectand sustenabilitatea operatiunilor si implementarea eficienta a strategiei de crestere.

Ø Dial isi propune in anul 2025 o crestere a cifrei de afaceri cu 18% fata de 2024, ceea ce reprezinta o crestere de 54% comparativ cu 2023. Principalele linii strategice includ lansarea de produse noi, maximizarea canalelor actuale de distributie, identificarea unor noi canale de vanzari si extinderea pe pietele de export. Anul 2024 a adus rezultate mai bune decat cele din 2023, insa sub nivelul bugetat, fiind un an de transformare. In acest context, pentru 2025, managementul vizeaza atat cresteri semnificative ale volumelor de vanzari, cat si imbunatatirea marjei EBITDA. Aceste obiective vor fi sustinute prin optimizari operationale si ajustarea mix-ului de produse.

Ø Electroplast – isi propune in anul 2025 o cifra de afaceri in crestere cu 21% fata de anul 2024 ca urmare a strategiei companiei de a-si maximiza canalele actuale de vanzare, sa identifice noi canale, sa dezvolte zona de export, sa finalizeze proiectele de investitii in curs, dar si sa initieze unele noi in infrastructura feroviara si civila. La nivelul EBITDA, compania isi propune o crestere de 26% versus anul 2024 ca urmare a optimizarii operationale, a impactului pe care noile investitii il va avea asupra capacitatii de productie a companiei, precum si a vanzarilor mai mari (cantitativ/valoric).

Buget Individual de Venituri si Cheltuieli 2025 ROCA INDUSTRY HOLDINGROCK1

Bugetul individual de Venituri si Cheltuieli aferent anului 2025 este fundamentat pe urmatoarele obiective majore:

v  Veniturile financiare cuprind veniturile din dobanzile aferente imprumuturilor acordate, dar si venituri din dividende. Ca parte din strategia sa de holding, achizitiile directe au fost realizate prin intermediul unor vehicule investitionale, infiintate in vederea asigurarii structurii necesare de finantare (Leveraged Buyout-uri - facilitate de credit si surse proprii ale Roca Industry). Pentru accesarea acestor facilitati, vehiculele investitionale au agreat, impreuna cu bancile, anumite conditii care presupun inclusiv limitarea dividendelor care vor fi distribuite in perioada urmatoare.

v  Cheltuielile financiare sunt formate din dobanzile aferente imprumuturilor primite.

v  Valorile semnificative din cheltuielile operationale cuprind:

a)       Costuri salariale & indemnizatia membrilor Consiliului de Administratie generate inclusiv de dezvoltarea unei echipe performante de management in industria romaneasca –  Echipa de management care se implica directa in dezvoltarea si implementarea strategiilor de crestere a companiilor din cadrul holding-ului. Consiliul de administratie va continua sa fie format din 5 membri.

b)       Costuri in legatura cu relatia cu investitorii (IR), care au ca scop inclusiv cresterea transparentei activitatii si a implementarii principiilor de bune practici in comunicarea cu investitori – Aceste costuri urmeaza sa fie alocate atat pentru indeplinirea obligatiilor legale ale holdingului (in relatie cu actionarii si cu reglementatorii pietei de capital), precum si pentru organizarea de evenimente specifice investitorilor (conferinte, intalniri, Investors Day).

c)       Cheltuieli de marketing si PR pentru investitii semnificative in marketing de business - Activitatile de marketing ale holdingului sunt directionate catre intelegerea si mentinerea unei baze de cunostinte solide despre fiecare industrie, piata, evolutia ei si a principalilor jucatori; pentru constructia de pozitionare si comunicare a evolutiei Holdingului; pentru a genera noi contacte de business si a stabili parteneriate strategice care implica ulterior companiile din grup. Dat fiind caracterul public al companiei, dincolo de raportarile impuse de guvernanta, mentinerea transparentei si a unei comunicari permanente cu grupurile largi de investitori de retail contribuie la intelegerea performantei companiei si un comportament stabil al preturilor actiunilor.

d)       Costuri ESG pentru investitii semnificative in pilonul de sustenabilitate - inca de la momentul infiintarii Roca Industry, echipa de management si-a propus dezvoltarea unui model de business sustenabil. Pastram acest obiectiv si in 2025 prin implementarea unui set de actiuni si obiective bazate pe datele furnizate de companiile din cadrul holding-ului.

e)       In cadrul bugetului pentru anul curent, am alocat resurse pentru asigurarea conformitatii, incluzand auditul financiar si intern, evaluarile necesare, costurile aferente serviciilor legale, precum si pregatirea dosarului preturilor de transfer, pentru a ne asigura ca respectam reglementarile aplicabile si mentinem standarde ridicate de guvernanta corporativa.

Ioan-Adrian Bindea

Presedinte al Consiliului de Administratie